Share to: share facebook share twitter share wa share telegram print page

Komputasi keuangan

Simulasi dari jalur sampel Brownian Motion merupakan instrumen penting dalam menghitung harga instrumen keuangan di bawah ukuran risiko-netral.

Komputasi keuangan merupakan cabang ilmu komputer terapan yang menangani masalah praktis di bidang keuangan[1]. Definisi lain yang agak sedikit berbeda menyatakan bahwa komputasi keuangan adalah studi tentang data dan algoritme yang saat ini digunakan di bidang keuangan,[2] serta menghasilkan model atau sistem keuangan.[3]

Komputasi keuangan lebih menekankan metode numerik praktis dibandingkan turunan bukti matematis dan lebih berfokus pada teknik yang langsung berlaku untuk analisis ekonomi.[4] Kompuasi keuangan merupakan bidang interdisipliner antara keuangan matematika dan metode numerik.[5] Dua bidang utama dalam komputasi keuangan adalah perhitungan yang efisien dan akurat untuk menghitung nilai wajar sekuritas keuangan serta pemodelan deret waktu stolastik.[6]

Sejarah

Kelahiran komputasi keuangan sebagai disiplin dapat ditelusuri ke Harry Markowitz pada awal 1950-an. Markowitz sedang mendalami masalah pemilihan portofolio sebagai latihan dalam optimasi rata rata dan variasi. Pekerjaan Markowitz membutuhkan lebih banyak daya komputer daripada yang tersedia pada saat itu, sehingga mengharuskannya untuk mengembangkan algoritme yang lebih efisien.[7] Matematika keuangan dimulai dengan cara yang sama, tetapi perbedaanya dengan komputasi keuangan adalah matematika keuangan menyederhanakan asumsi agar dapat mengekspresikan hubungan dalam bentuk yang sederhana sehingga tidak memerlukan komputer canggih untuk mengevaluasinya.[8]

Pada tahun 1960-an, manajer dana lindung nilai (hedge fund) seperti Ed Thorp[9] dan Michael Goodkin (bekerja dengan Harry Markowitz, Paul Samuelson dan Robert C. Merton)[10] memelopori penggunaan komputer dalam perdagangan arbitrase. Selain itu, di bidang akademik, pemrosesan komputer yang canggih diperlukan oleh para peneliti seperti Eugene Fama untuk menganalisis sejumlah besar data keuangan untuk meneliti hipotesis pasar efisien.[8]

Selama tahun 1970-an, fokus utama keuangan komputasi bergeser ke penetapan harga opsi dan analisis sekuritisasi hipotek.[11] Pada akhir 1970-an dan awal 1980-an, sekelompok peneliti kuantitatif muda yang dikenal sebagai "ilmuwan roket" tiba di Wall Street dan membawa serta komputer pribadi. Hal ini menyebabkan ledakan baik jumlah dan variasi aplikasi keuangan komputasi.[12] Banyak teknik baru dalam bidang ini melibatkan teknologi pemrosesan sinyal dan pengenalan suara alih-alih bidang tradisional ekonomi komputasi seperti optimasi dan analisis deret waktu.[12]

Pada akhir 1980-an, meredanya Perang Dingin membawa sekelompok besar fisikawan dan matematikawan terapan dari negara eks-komunis ke dalam bidang keuangan. Orang-orang ini dikenal sebagai "insinyur keuangan" ("quant" adalah istilah yang mencakup ilmuwan roket dan insinyur keuangan, serta manajer portofolio kuantitatif).[13] Hal ini menyebabkan terjadinya perluasan kembali berbagai metode komputasi yang sebelumnya digunakan di bidang keuangan, juga perpindahan dari komputer pribadi ke mainframe dan superkomputer.[11] Pada saat inilah komputasi keuangan menjadi diakui sebagai subbidang akademik yang berbeda. Program gelar pertama di bidang komputasi keuangan ditawarkan oleh Universitas Carnegie Mellon pada tahun 1994.[14]

Selama 20 tahun terakhir, bidang komputasi keuangan telah berkembang ke hampir setiap bidang keuangan, dan permintaan akan praktisi di bidang ini telah tumbuh secara drastis. Selain itu, banyak perusahaan telah berkembang untuk memasok perangkat lunak dan layanan keuangan komputasi secara khusus.[10]

Penerapan dari komputasi keuangan

Lihat Juga

Referensi

  1. ^ Pompella, Maurizio; Matousek, Roman (2021-06-01). The Palgrave Handbook of FinTech and Blockchain (dalam bahasa Inggris). New York: Springer Nature. hlm. 55. ISBN 978-3-030-66433-6. 
  2. ^ "Computational Finance and Research Laboratory". University of Essex. Diarsipkan dari versi asli tanggal 2012-07-12. Diakses tanggal 2012-07-21. 
  3. ^ Los, Cornelis A. (2001). Computational Finance: A Scientific Perspective (dalam bahasa Inggris). Singapore: World Scientific. hlm. 11. ISBN 978-981-02-4497-2. 
  4. ^ Miranda, Mario J.; Fackler, Paul L. (2004-08-20). Applied Computational Economics and Finance (dalam bahasa Inggris). Boston: MIT Press. hlm. XVI. ISBN 978-0-262-29175-0. 
  5. ^ Uǧur, Ömür (2009). An Introduction to Computational Finance (dalam bahasa Inggris). London: Imperial College Press. hlm. 71. ISBN 978-1-84816-192-4. 
  6. ^ Duan, Jin-Chuan; Härdle, Wolfgang Karl; Gentle, James E. (2011-10-25). Handbook of Computational Finance (dalam bahasa Inggris). Berlin: Springer Science & Business Media. hlm. 32. ISBN 978-3-642-17254-0. 
  7. ^ Markowitz, Harry (2008-10-01). Portfolio Selection: Efficient Diversification of Investments (dalam bahasa Inggris). New Haven, CT: Yale University Press. hlm. X. ISBN 978-0-300-01372-6. ...to discuss possibility of special algorithms when the covariance matrix can be simplified 
  8. ^ a b Fox, Justin (2009-06-09). The Myth of the Rational Market: A History of Risk, Reward, and Delusion on Wall Street (dalam bahasa Inggris). New York: Harper Collins. hlm. 5–13. ISBN 978-0-06-188570-9. 
  9. ^ Poundstone, William (2010-06-01). Fortune's Formula: The Untold Story of the Scientific Betting System That Beat the Casinos and Wall Street (dalam bahasa Inggris). New York: Farrar, Straus and Giroux. hlm. 38–40. ISBN 978-0-374-70708-8. 
  10. ^ a b Goodkin, Michael (2012-01-18). The Wrong Answer Faster: The Inside Story of Making the Machine that Trades Trillions (dalam bahasa Inggris). New York: John Wiley & Sons. hlm. 65. ISBN 978-1-118-23857-8. Arbitrage was something new to the SEC and ... especially one run by a computer 
  11. ^ a b Brown, Aaron (2011-10-11). Red-Blooded Risk: The Secret History of Wall Street (dalam bahasa Inggris). New York: John Wiley & Sons. hlm. 162. ISBN 978-1-118-04386-8. 
  12. ^ a b Ehlers, John F. (2001-07-30). Rocket Science for Traders: Digital Signal Processing Applications (dalam bahasa Inggris). New York: John Wiley & Sons. hlm. 2. ISBN 978-0-471-40567-2. 
  13. ^ Chorafas, Dimitris N. (1992-09-04). The New Technology of Financial Management (dalam bahasa Inggris). New York: John Wiley & Sons. hlm. 74–75. ISBN 978-0-471-57402-6. 
  14. ^ Mellon University, Carnegie. "Center for Computational Finance". Carnegie Mellon University. Diakses tanggal 2012-07-21. 

Pranala luar
Kembali kehalaman sebelumnya